【育儿】奶剩周期结束国内奶企未脱困 进口冲击未减

2014年以来的牛奶过剩周期终于结束了。

农业部发布的统计数据显示，国内原奶价格明显反弹，从最低点3.39元/公斤，反弹至目前的3.54元/公斤，这也是2014年下跌以来的阶段性高点。同时，2016年国内规模以上乳品企业主营业务同比增长5.8%，增速较去年提高4个百分点，为三年来增幅最大。农业部最新月度分析报告显示，目前国内原料奶产能平衡，过剩已不复存在，乳制品行业将进入上升趋势。

牛奶过剩结束

2009年以来，中国乳业进入新一轮乳业周期。在进口大包装奶粉和国内消费疲软的双重冲击下，国内牛奶价格迅速下跌。农业部的监测数据显示，收购价格从2014年2月的4.26元/公斤迅速下降到2015年的3.38元/公斤，降幅超过20%。一些农民的收购价格从6元/公斤减半，而低价一直持续到2016年下半年。

这个循环结束了。资深乳制品分析师宋亮告诉记者，乳制品行业已经进入了一个新的上升阶段。因为供需关系还是不稳定，会有一些波动，但总体趋势是明确的。

新希望乳业总裁助理林永玉告诉记者，从2016年下半年开始，新希望多个省份配送的工厂收奶价格都有不同程度的上涨，涨幅最高超过0.5元/公斤。从原因来看，一方面是由于前期奶价下跌，农户退出，库存数量下降。另一方面，也与购买优质优价的国产原奶带来的成本上涨，以及国外奶价的上涨周期有关。

事实上，被称为国际奶价风向标的全球乳制品拍卖价格也从2016年下半年开始进入了一个动荡的上行通道。8月份进口大包装粉成交价格为2731美元/吨。到12月底，这个数字已经达到3568美元/吨。以未来6个月的发货价格为基础，原奶折岸价格为3.86元/公斤，已经超过农业部定点监测价格，虽然2月21日最新拍卖价格有所回调，但全脂奶粉拍卖价格仍维持在3189美元/吨。

长期以来，中国乳业一直存在着奶荒-增养殖-奶过剩-倒奶杀牛的恶性循环。这轮奶价上涨是否意味着新一轮奶荒周期的开始？

宋亮认为，虽然国内奶牛数量的减少导致了生产能力的一定程度的下降，但这是由于大规模养殖比例的增加；以及国内乳品企业的国际化布局，实现了国内外奶源的自由配置；所有这些都减少了国内奶源短缺可能带来的影响。目前整体消费环境不景气，国际供应非常充足，未来不太可能出现奶荒。

但是，循环还是会存在的。林永玉告诉记者，目前国内的原料奶生产，尤其是散户和小农户的生产，往往是盲目的，价格好了，就会大量扩大生产。企业根据自己的产销计划收奶，农户和乳品企业之间不存在资产投资关系。因此，如果不改变这种模式，实现均衡稳定的奶源是不现实的。只有小规模、散户被淘汰，行业进入家庭牧场、大型牧场等大规模养殖，才会相对平衡。

事实上，经过这一轮洗牌，随着中小农户的退出，我国规模化奶牛养殖的比重也明显增加。农业部畜牧司司长马表示，2016年，中国大规模奶牛养殖的比例首次超过50%。

在原有乳制品行业复苏的同时，国内乳制品行业也在经历着近三年来最大的增长。

在21日举行的由农业部和中国乳品协会联合主办的中国小康牛奶行动启动仪式上，农业部副部长于表示，2016年，中国牛奶和乳制品产量分别达到3602万吨和2993万吨，乳制品市场供应充足。乳制品行业协会数据显示，2016年规模以上乳制品企业主营业务收入3503.9亿元，同比增长5.8%，比去年增长4个百分点；乳制品产量同比增长7.68%。

中国乳业协会副主席兼秘书长刘美菊表示，2014年，中国乳业首次出现负增长。虽然下降趋势在2015年有所逆转，但仍处于困难阶段，最终在2016年下半年走出低谷。

进口冲击没有减少

然而，记者了解到，虽然牛奶过剩周期已经结束，但国内原料奶企业仍未能摆脱困境。

21日晚，原生态畜牧业发布业绩盈利预警。2016年上半年，原生态畜牧业亏损1.36亿元，预计全年将继续亏损。这是继现代畜牧业和西方畜牧业之后第三家出现亏损前的原奶企业。根据之前的公告，西部牧业预计利润将下降59%至80%，从2311万元降至450-950万元。中国最大的原料奶企业现代畜牧业，前期亏损6亿元。

对于亏损的原因，西牧将其归因于进口大袋粉和进口常温奶的冲击。

据海关统计，2016年，乳制品进口数量全面增长，进口量和价值分别增长20%和11%。进口乳制品价值68亿美元，占国内乳制品行业总销售收入的16.5%。其中，大包装粉末进口总量60万吨，同比增长10%；液态奶进口增长38%，尤其是常温奶进口，个别月份甚至出现了三位数的高速增长。其中，附加值最高的婴幼儿配方奶粉进口量为23万吨，31亿美元，同比分别增长25%和22%，占进口总量的近一半。

但记者了解到，如果说价格优势是上一轮大包装粉进口冲击的动力，那么这次乳制品进口的增加就是消费偏好的改变。

宋亮告诉记者，以婴儿配方奶粉为例，原装进口产品正在大幅增加。一方面，伊利、雅士利、奥友、圣元等国内企业经销销往海外的产品；另一方面，纯进口产品卖得更好，美赞臣、达能等国际品牌也加大了从原装易拉罐进口产品的比例。

对此，美赞臣高级副总裁兼大中华区总裁尤表示，消费升级使中国消费者对产品的需求更加多样化，美赞臣还推出了包括荷兰版美赞臣在内的原装罐装进口产品。虽然具体增速无法透露，但短短两年时间，荷兰版美赞臣已经成为中国产品系列的重点品类之一。

除了正规进口，海淘和跨境采购也很重要。据行业估计，2016年，通过海淘和跨境购买渠道进入中国的婴幼儿配方奶粉总量也将达到100亿。

事实上，海淘奶粉的快速增长也让常规渠道的奶粉企业感到不满。某奶粉企业负责人告诉记者，海淘之所以有价格优势，是因为海淘不与公司正常渠道的产品在同一个平台上竞争。对于公司来说，运营投入不仅仅是产品本身，还有R&D、营销、售后服务等部分，但是海淘不需要，但是在上海淘产品的安全风险也比较高。

对此，游还表示，国家监管机构先后出台了配方注册制度和新的跨境电商政策，对国内外产品一视同仁，但海淘并未纳入同一监管范围，建议加强对销售平台厂商的监管。

(原标题:牛奶过剩周期的结束难以消除进口冲击)